как узнать когда будут пампить акцию
Памп на акциях. Обучение скальпингу на бирже. Как заработать?
В сегодняшней статье поговорим о пампах на малоликвидных акциях. Можно ли скальпировать на таких бумагах и зарабатывать на этом?
В связи с текущей ситуацией на рынке тема актуальная, многие бумаги довольно сильно разгоняют, но не все понимают, что с этим делать и в итоге теряют на этом. Поскольку риски при неправильных действиях крайне высокие.
Памп (разгон) акций на бирже. Почему акции выкупают?
Многие, наверное, успели заметить, что часто на малоликвидных акциях происходит неплохой разгон (памп). Причем это бывает, как на американском рынке, так и на Российском. На Российском свои особенности, тут конечно ликвидность намного ниже, рынок более манипулятивный, и есть ограничения по росту (порок ликвидности). Другими словами, планка. У меня на сайте была уже статья на эту тему, вот ссылка.
Выкуп акции может быть по многим причинам. Бумагу могут разгонять на определенной новости, причем эту новость мы узнаем чаще всего постфактум. Именно поэтому здесь важнее техника, новостной фон мы не анализируем. Также бывают бумагу разгоняют с манипулятивной целью. И потом об эту толпу кроются. Такие бумаги довольно легко задернуть, даже довольно простой манипуляцией. Если у тебя есть доступ к большой базе клиентов, какой-нибудь телеграмм канал, вполне возможно создать ажиотаж там. И далее толпа уже подхватит. Очень часто бывает инсайдерская информация, то есть крупняк заранее знает, что будет какой-то позитив в акции и выкупает ее. Кстати, об отдельных манипуляциях я уже рассказывал, вот ссылка. В дальнейшем я еще продолжу данную тему.
В общем, причин по которой бумагу выкупают масса. И в большинстве случаях цель раздать по более выгодной цене другим участникам. Причем задача крупного игрока, который участвует в манипуляции (это может быть, как один участник, так и несколько), чтоб толпа тоже смогла подхватить эту бумагу. Ему нужно разгрузить по более выгодным ценам, поэтому бывает такие бумагу взлетают и даже без новостного фона. Если понимать, что делать, как разгонять, при этом грамотно управлять позицией, не дать бумагу слить заранее, то тот, кто это делает сможет заработать.
Естественно совсем полнейший мусор разгонять смысла нет. Да и также нужно понимать, что в моменте может найтись и крупный продавец, который засел в этой бумаге, и он может разгрузиться при разгоне.
Логика пампа. Как зарабатывать на скальпинге?
Важно всегда исходить из логики крупных покупателей, как он может действовать в такой ситуации и что может происходить с бумагой. С точки зрения скальпинга на таких бумагах, есть четкие принципы и закономерности, которые нужно соблюдать, и тогда можно стабильно зарабатывать, причем очень неплохие проценты. Об этом чуть далее.
Первый важный момент, который нужно понять – мы никогда не поймаем рост заранее. Чтобы торговать на такой бумаге должна быть динамика и уже должен состояться разгон. В рамках своей системе я прописываю, когда я начинаю следить за бумагой и в каких случаях я ее начинаю торговать.
Для начала еще пару слов про логику, следить нужно только когда в бумаге уже появится активность. Причем если был импульс и рост, изначально ничего делать нельзя, далее нужно следить как бумага себя будет вести. Может быть либо сильный пролив по бумаге и разгрузка, и больше признаков жизни бумага показывать не будет. Либо уход в узкое накопление. После хорошего роста на обьемах, это будет говорить о том, что интерес к бумаге сохраняется и фиксации со стороны крупных игроков нету. И кстати важно также отфильтровывать бумаги по обороту. Совсем шлаковые нельзя торговать. В этой статье в эти тонкости углубляться не будем, больше общую логику разберем.
Так вот, если после выстрела на обьемах (особенно хороший сигнал будет если бумага пробила какие-то важные уровни), и после ухода в узкое накопление можно далее наблюдать за поведением в бумаге. При дальнейшем выкупе и уходе за новые сформированные максимумы, можно искать варианты входа в лонг (но при этом нужно следить за стаканом, то есть заходить на разъедении крупных объемов и тд). В таких случаях и стоп можно поставить короткий. И цель большую, если бумагу погонят ее опять могут зажать в планку.
Ну и важно заходить по бумаге исходя из текущей ликвидности. Не превысить ее, чтобы в случае чего спокойно прикрыться. То есть, я оцениваю стакан снизу, об кого я буду крыться, каким обьемом я могу купить и тд. Далее бумагу могут зажать в планку. Причем если у вас был вход заранее можно сидеть в позиции и переносить ее овернайт. В торговле на планках тоже есть некоторые нюансы и закономерности, когда бумагу будут сливать, и покупать нельзя, а когда бумагу с большей вероятностью не сольют. То есть иногда действительно есть качественная картина на бумаге и можно покупать бумагу вблизи планки или на самой планке. В этой статье я хотел больше затронуть все же общую логику на таких бумагах. Нюансов, к сожалению, я раскрывать не могу, это те модели на которых зарабатываю я и о которых рассказываю на обучении. Ученикам будет обидно если я расскажу все нюансы:) Но вы можете последить за такими бумагами самостоятельно, тем более об общей логики я вам рассказал.
Причем способов заработать на таких бумагах много. Первый вариант, когда есть импульс и динамика, и мы входим по движению на разьедении плотности сверху. Также можно заходить на отбой от плотности (примеры в видео ниже). Но опять же, изначально должен быть импульс на бумаге и при откате, если мы будем заходить по бумаге, ее не должны сильно пролить. Любой сильный пролив как раз говорит о фиксации и ее с меньшей вероятностью потом выкупят.
Причем чаще всего, если бумагу зажимают на планке, на следующий день происходит гэп и разгрузка. Зачастую изначально выскакивают более мелкие спекулянты. Крупняку не выгодно разгружать сразу, когда ликвидность низкая. Поэтому чаще происходить импульс, затем плавная разгрузка и бумагу проливают (скрин ниже). Здесь нюансов тоже много на самом деле. Это уже тема отдельной статьи.
Так вот, возвращаясь к вариациям торговли. Есть варианты торговли на бумагах, которые практически совсем не показывают движений (на шлаковых неликвидных акциях). Там важно понимать общую картину, должен быть сильный уровень, плюс плотность в стакане, на отбой от которой можно поторговать. Важно также оценить ликвидность и спрэды.
Многие пишут, что не стоит торговать на неликвиде, хотя на самом деле, если все делать правильно, на таких бумагах можно зарабатывать хорошие проценты. Всем успехов!
У меня доступные бесплатные шикарные видеоматериалы по трейдингу после подписки на сайт (кнопка подписки справа сбоку). Если вы хотите постигать секреты трейдинга и скальпинга под моим руководством, то можете записаться ко мне на курсы индивидуального обучения до результата. Подробности по ссылке.
С уважением, Станислав Станишевский.
Можно ли заработать на пампах от WSB с Reddit?
Не утихают страсти по поводу космического взлета акций GME и разорения хедж-фондов. Давайте разберемся поподробнее, кто и как на этом заработал, и почему участвовать в таких разгонах невыгодно.
В Reddit была создана группа Wall Street Bets, которую возглавил пользователь с ником Roaring Kitty — 34-летний финансовый консультант. Он и был координатором всех действий. Идея была в том, чтобы наказать хедж-фонды, которые ставят на понижение акций (найти акции с большой долей шортов в ней (short interest)).
Обнаружив большой Short-interest (134%) в компании GME (GameStop), Roaring Kitty активно начал призыв покупать данный актив. Простые ритейл инвесторы «за компанию» начали покупки, не глядя на анализ актива.
Это помогло акциям вырасти за месяц в 16 раз без какого-либо фундаментала, просто за счет огромного объема покупок по любым ценам и вынужденного закрытия шортов хедж-фондов. По мере роста акций росли убытки фондов и в моменты превышения допустимых риск параметров фонды были вынуждены закрываться по любой цене. А закрытие шорта — это покупка, то есть экстренные закрытия шортов еще больше разгоняли котировки. 
Pump&Dump дает заработать организатору пампа
Pump & Dump — широко популярная стратегия в 2000-х на Американском рынке, основанная на манипулятивном повышении цены активов с последующим обвалом. Преимущественно, схема работает на компаниях с малой капитализации, так как в них не нужен большой капитал чтобы сильно сдвинуть цену. Данная схема была распространена на рынке криптовалют из-за отсутствия регуляции на данном рынке. Разберемся поподробнее, как же работает Pump & Dump.
Те, кто просто участвует в пампе, то есть выступает в роли топлива для роста, не получают прибыль гарантированно. Потому что большинство инвесторов покупает акцию не по адекватной, а по уже разгоняющейся цене. При этом момент, когда рост закончится, и начнется обвал, предсказать невозможно. Как правило, обвал начинается после самый больших покупок от толпы на самом верху движения, потому что именно эти объемы начинают пугаться и сбрасывать акции по любой цене, чтобы не получить большой убыток.
В фильме «Бойлерная» и «Волк с Уолл-стрит», как раз, и показывали схему Pump & Dump в действии. Недавно Netflix, на волне шумихи, удалил данные фильмы со своей базы.
Важно отметить, что «Робингудовцы» выбирали, преимущественно, слабые компании с огромным short-interest и действовали не против друг друга, а против Хедж-фондов. Под руководством их лидера они начали массово скупать акции Gamestop и планировали закрываться, когда Хедж-фонды начали бы откупать свои шорты. Некоторым это удалось, но многие спекулянты, зашедшие на верхушке, потеряли до 75%. В свою очередь, хедж-фонд (Melvin Capital), занимавший большие объемы шортов GME в январе, потерял до 53% своих инвестиций.
Рассмотрим последние случаи пампов и оценим потенциальные прибыли и убытки
Мы будем судить о том, где заходило большинство, по пику популярности запросов в Google Trends.
Пик популярности пришелся на 24-30 января: 
По ценовой динамике в эти дни акция сходила от 77 до 325$.
Организаторы в плюсе. Обратим внимание, что до пампа акция стоила 20$ — то есть к пику популярности она уже выросла в 4 раза, и все эти дни организаторам пампа было логично фиксировать кратные прибыли, закрываясь об покупающую толпу (и об фонды, закрывающие свои шорты).
Простые трейдеры в минусе. Если мы возьмем среднюю цену за период пиковой популярности среди толпы, то получим около 200$. Получается, уже спустя неделю после покупки они теряют более 50%. 
Тут важно упомянуть — не все и каждый трейдер-новичок потерял на пампе, тысячи людей на нем заработали, кому повезло вовремя выйти в плюсе. Но большинство людей в минусе (если наша предпосылка по аппроксимации трендов Гугла на активность покупок справедлива). Это говорит о том, что участие в таких разгонах — игра с отрицательным матожиданием, если вы не профессиональный спекулянт.
AMC
Nokia
До момента пампа Nokia торговалась в районе 4$. Первый памп поднял цену до 4,5$, а в пиковой точке цена составляла в районе 8,8$ за акцию. Таким образом, средняя цена входа толпы примерно составлял 6$. Закрываясь 29 января, организаторы смогли бы заработать около 15%, в то время как основная толпа потеряла бы от трети до половины своих спекуляций.
Blackberry
Цена до пампа примерно составляла 7,4$. Первый всплеск поднял цену до 19,5$, а в пике стоимость акции вырастала до 28,7$. Ориентировочная средняя цены толпы составляла 24$. Закрываясь 29 января (последний пиковый день), в среднем, толпа бы потеряла около 40%, а организаторы смогли бы заработать 90%. В последующую неделю акции продолжили корректироваться до 12$.
Участвовать в пампах — значит оплачивать прибыль для их организаторов за счет своего риска
Можно было бы заработать, когда вы запрыгнули в ракету в самом начале. Однако с большей вероятностью вы бы купили акции вышеописанных компаний на хаях (в момент самой большой популярности идеи разгона котировок), когда топливо закончилось и потеряли бы до 60-80% своих инвестиций.
На графиках видно, что Nokia и Blackberry почти упали до своих прежних значений, за ними в скором времени подтянутся и GME с AMC, то есть в действии наблюдается обратный эффект (Dump). Таким образом, мы не рекомендуем участвовать в подобных историях из-за риска больших потерь.
Шортить пампы опасно, но все же прибыльно, если по фундаменталу, т.к. цена не может быть задрана вечно, хотя просадка может составлять до сотен % от ставки.
По этой причине инвесторы обходят стороной все такие случаи, а шорт или лонг по ним — вроде азартной игры. Можно побаловать свое эго если невтерпеж, но лучше не рисковать капиталом.
Чтобы зарабатывать кратные прибыли на акциях, нужно опираться на сильный фундаментал в виде быстрого роста рынка, на котором работает компания, и роста доли на рынке самой компании за счет каких-то конкурентных преимуществ. Чтобы находить такие истории, требуется аналитический труд — и он вознаграждается долгосрочной высокой доходностью.
Статья написана в соавторстве с аналитиком Александром Сайгановым
Памп криптовалюты, что это? Памп группа в Телеграмм (сигналы). Как узнать когда будет памп?
Памп (pump, накачка) — это искусственное увеличение стоимости какой-либо криптовалюты.
Хомяк, он же FOMOs — трейдер, который покупает монеты на хаях (high, высокая цена) и продает их ниже цены покупки, фиксируя убыток.
Каким образом сделать памп валюты
Если у вас есть достаточная большая сумма денег, то вы можете начать скупать имеющиеся монеты на рынке с целью создания повышенного спроса на них. Как только курс пойдет верх, другие трейдеры, так называемые хомяки, начнут вливать свои средства, боясь упустить выгоду. После того, как курс начинает стремительный рост, вы полностью продаете свой актив на перегретом рынке, получая огромную прибыль.
График увеличения стоимости монеты на 40% за 10 секунд.
Какие бывают типы пампов
Краткосрочный — стоимость валюты поднимают до небывалых высот за считанные секунды. Требуется большое число трейдеров, участвующих в организации накачки. Обычно, устанавливают таймер на определенное время, когда будет объявлена торговая пара по которой будет происходить скупка криптовалюты. Далее, всем участникам пампа, сообщают планируемый % роста. Как только таймер подходит к концу, в общий канал, выкладывают название валюты, которую необходимо покупать. Нечестные сообщества, закупают данную валюту заранее и заранее выставляют ордеры на продажу на 50% от планируемого процента роста.
Долгосрочный — памп, который будет длиться от нескольких минут до нескольких дней. Валюта и сроки объявляются заблаговременно, обычно выбирают действительно перспективные монеты. Всем участникам также рассылаются различные новости по данной валюте, которые они будут публиковать в социальных сетях, чатах бирж и др. местах скопления людей, интересующихся криптой. Одновременно происходит постепенный процесс закупки объявленной валюты.
Как узнать когда будет следующий памп
Недавно, «Бизнес инсайдер», опубликовал статью: manipulation 101: ‘Wolf of Wall Street’-style ‘pump and dump’. В статье рассказывается о специальных каналах telegram, организующих пампы и дампы.
Некоторые из подобных групп имеют платную подписку стоимостью в 0.1 BTC/месяц, команда турбомайнер подписалась на несколько каналов, чтобы сообщать сигналы о бушующих пампах нашим читателям. Так появился наш телеграмм канал с сигналами на покупку криптовалют: @exchangesignals. На данный момент подписка осуществляется полностью бесплатно.
Изменения от 25.11.2017:
Bittrex активно препятствует любому типу манипуляции на рынке, включая группы «памперов». В соответствии с их условиями обслуживания они будут приостанавливать и закрывать любые учетные записи, участвующие в этом виде деятельности, и уведомлять соответствующие органы о нарушениях правил торговли.
Теперь наша команда будет предоставлять только сигналы на основе информации и анализа, чтобы вы могли продолжать получать прибыль.
Памп криптовалюты, что это? Памп группа в Телеграмм (сигналы). Как узнать когда будет памп? : 3 комментария
На бирже Йобит такие стрижки хомячков проходят по несколько раз в день, и все равно находятся те, кто верить, что может вот так взять и десятикратно приумножить свой депозит. Как правило, в пампе выигрывают только его организаторы, хотя некоторые умельцы умудряются быстро зайти и вовремя слить монеты…
Торговля криптовалютой довольно рискованная штука, если конечно вы не покупаете на низах, когда она просела!
Можно принять участие в Airdropax, за которые выдают токены
Вопрос: токены для чего нужны? в двух словах можешь написать?
Ответ:Чтобы потом их продать Airdrop проводят в основном для рекламы проекта, чтобы собрать нужное к-во средств во время Ico проводят Airdrop, где бесплатно раздают людям небольшие количества монет, чтобы люди следили за монетками, рассказывали о них другим, например в фейсбуке и твитере повышая интерес к монете.
Смотрю, что пампы проходят как правило на йобит.
А я слышал, что биржа проблемная в плане вывода, закрывают некоторые кошельки на время.
Добавить комментарий Отменить ответ
Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.
Стратегия торговли Pump and Dump
Стратегия торговли памп и дамп (Pump and Dump) заключается в поиске акций или других биржевых инструментов, цены которых были разогнаны с помощью новостей, слухов, сильно преувеличенных или ложных заявлений и других манипуляций. Часто высокие цены, например, акций, являются результатом PR компаний, они не обоснованы и не имеют под собой фундамента в виде финансовых результатов фирм.
Мы можем искать точку для открытия длинных позиций на начальных этапах накачки, отслеживая новостной фон по компании, или для открытия коротких позиций, когда сильное движение вверх останавливается. Отслеживая новостной фон вокруг компании, можно купить акции, когда накачка только начинается, или зашортить акции после сильной накачки, когда рост составляет 50, 100% и более, и становится очевидно, что рост ничем не обоснован. В этом случае мы рассчитываем взять на падении 30-50% от этого роста.
Часто под стратегией торговли памп и дамп имеют в виду именно открытие шорт позиций, когда в сильно выросшей акции после резких вертикальных движений возникает дисбаланс. Организаторы накачки распродают акции толпе на росте, и когда интерес у толпы покупать по высоким ценам пропадает, цены начинают сами обваливаться и возвращаются к точке, от которой начался рост и даже падают ниже.
Из масштабных памп и дампов последнего времени я бы отметил накачку криптовалют. В конце 2017-го года о биткойне говорили все, кому не лень. Можно было наблюдать мощную PR компанию перед началом торгов фьючерсами на этот инструмент. Во множестве публикаций утверждалось, что биткойн будет стоить 100 тысяч, миллион долларов. При этом криптовалюты не имели какого-то определенного правового статуса во многих странах. Как проводить фундаментальный анализ криптовалют, тоже не понятно. Часто под видом фундаментального анализа можно увидеть смехотворный анализ слухов в твиттере, когда владельцы определенной криптовалюты кормят публику «новостями о будущем». В общем, в криптовалютах наблюдаются многие признаки памп и дампов, и поведение цены того же биткойна и разнообразных токенов это подтверждает. В статье мы будем рассматривать памп и дампы в американских акциях.
2. Признаки Pump and Dump
Среди признаков памп и дамп можно отметить:
— много рекламы, спама по определенной компании от сервисов по тематике penny stock, на рассылки которых вы будите подписаны;
— рекомендации аналитиков немедленно приобретать акции;
— компанией руководят люди, которые ранее уже были замечены в организации подобных схем накачки;
— рост цены акции при отсутствии новостей о компании. Например, резкий рост цены акции на 50% и более за несколько дней;
— разговоры об успехах компании без их подтверждения. Разнообразные слухи о фин. результатах, будущих контрактах;
— отсутствие информации о финансовых показателях или плохие фундаментальные показатели. Плохая динамика по отчетности (например, плохая динамика квартальных отчетов), большие долги, отсутствие продаж. Рост цены идет только на ожиданиях, у компании нет продаж или они очень маленькие. Компания может находиться на грани делистинга, фонды не инвестируют в такие компании;
— появляется информация о выкупе акций или, наоборот, наблюдаются постоянные дополнительные эмиссии акций. Вообще, обращайте внимание на количество выпущенных акций и обращающихся на рынке.
3. Виды Pump and Dump
3.1. График, у которого слева есть уровни.
В примере у акции CODX есть уровень в виде хая в прошлом году: 
Памп, который на своем пути встречает уровни, является хорошей моделью для открытия шорт позиций. Нужно искать точку входа от уровня.
Акция резко вырастает и слева на графике нет уровней как минимум за год. В примере акция IMTE выстреливает с цены 2$ до 44$ за два дня: 
3.3. Параболическое закругление.
На графике акции SMRT в конце движения есть три вертикальные длинные свечи. Четвертая открывается с гепом вверх над хаем предыдущего дня, пробивает круглое число в 4$ и не удерживается над ним. Три вертикальные свечи и последующее открытие с гепом – это хорошие сигналы: 
Хотя, этот пример не идеальный. На графике есть накопления в районе 2$, 2.50$. Когда есть накопления и небольшие откаты, акция может идти вверх очень долго. Кроме этого, рост с 2.5$ до 4$ это 60%. В процентах это неплохой показатель, но лучше, когда цена вырастает на 100% и выше. В качестве плюса этой модели можно отметить то, что при накачке в течение нескольких недель на графике видна история, уровни и потенциал сделки. Когда такая накачка заканчивается параболическим закруглением, то последующее падение может давать точки входа в течение нескольких дней.
3.4. Открытие с гепом.
Акция OMEX открылась с гепом. Закрытие предыдущего дня было на 3.8$, а открытие на 13.30$. Рост составил 250%. Такой уровень цен был более 3-х лет назад, поэтому при таком скачке обязательно найдутся те, кто будет закрывать свои позиции: 
Геп должен быть минимум 100% (в данной модели важны именно проценты), резкий рост объема торгов. Также нужно смотреть за поведением цены на пост и премаркете, какие уровни формируются на премаркете, и торговать от них. Заходим в шорт при пробитии вниз цены открытия. Также хорошо, когда геп есть в конце параболического движения. Мы видели его в примере, когда рассматривали предыдущий вид памп и дампа. Геп может означать окончание движения. Хорошим сигнал — это когда акция открывается с гепом выше максимума предыдущего дня.
Далее хотелось бы тут упомянуть про модель, которую стоит торговать с большой осторожностью. В примере ниже акция I (Intelsat S.A.), торгуемая на NYSE, выросла с 3.6$ до 17.76$ за 2 месяца. Рост составил почти 400%. Рост идет без сильных откатов, с накоплениями: 
На начальном этапе свечи не чрезмерного размера, по мере роста объем торгов не спадает. Акция торгуется на NYSE, что тоже нужно записать в недостатки. На этой бирже, в отличии от NASDAQ, памп и дампы работают хуже. Такую, как в примере, накачку в течение нескольких месяцев можно также рассматривать как отдельный вид памп и дампа. Точку входа можно искать, когда движение вверх начнет ускоряться и завершиться несколькими (как минимум тремя) большими вертикальными свечами с выходом объема или открытием с гепом.
4. Отбор акций
В первую очередь стоит сказать, что в этой статье мы рассматриваем акции, торгуемые на NASDAQ, NYSE и AMEX. Мы не рассматриваем торговлю на OTC Markets, это тема для отдельной статьи. Прочитать, что такое OTCBB вы можете в Investopedia. Посмотрите документы, статистику по рынку OTC на finra.org. Поработайте со скринерами по этому рынку: otcmarkets.com, finscreener.com.
Акции для торговли с NASDAQ, NYSE и AMEX вы можете отбирать, используя разнообразные фильтры, отслеживая новости, получая рассылки с сайтов по тематике penny stock. Подобных ресурсов достаточно много, вот некоторые сайты по этой теме:
twitter.com/PumpThenDump
pennystockresearch.com
awesomepennystocks.com
investorshub.advfn.com
seekingalpha.com
pennystockdream.com
expertpennystockalerts.com
ultimatepennystockalerts.com
lionstockalerts.com
smallcapfirm.com
whisperfromwallstreet.com
5. Фундаментальные показатели
При поиске акций на шорт нас интересуют необоснованно накачанные компании с плохими фундаментальными показателями. Рост цен подобных компаний происходит на ожиданиях. При проведении фундаментального анализа нужно обращать внимание на следующие показатели:
— P/S (price-to-sales ratio) больше двух;
— отсутствие выручки от продаж или она небольшая;
— увеличивается или уменьшается прибыль на акцию (Earnings per share, EPS);
— смотрим, каков размер рыночной капитализации (Market Cap);
— смотрим, каков размер Profit Margin. Этот коэффициент показывает, какой доход получает компания с каждого доллара продаж;
— нас интересуют операционная прибыль (Operating margin), рентабельность активов (Return on assets (ROA)), доходность капитала (Return on equity (ROE)), выручка (Revenue), чистая прибыль (Net Income), количество наличных (Total Cash), общая задолженность (Total Debt), каков коэффициент текущей ликвидности (Current Ratio).
Также полезно изучить Income statement, Balance Sheet и Statement of Cash Flows. В Income statement нас интересует чистая прибыль, применимая к обыкновенным акциям (Net income applicable to common shares).
В Balance Sheet смотрим показатели, относящиеся к активам: всего активов (Total Assets), всего обязательств (Total Liabilities), их соотношение, а также чистые материальные активы (Net Tangible Assets).
В Cash Flow Statement нам интересен поток денежных средств от операционной деятельности (Total Cash flow from Operating activities) и итог в виде Change in cash and cash equivalents. Сash flow statement показывает, генерирует ли компания поток денег от основной деятельности. Компания может выпускать акции и зарабатывать на этом, и не иметь выручки от профильной деятельности. Инвесторов интересует Free Cash Flow (свободный денежный поток). Это наличные средства, которые остаются в распоряжении компании после осуществления расходов. Наличность необходима для поддержания и/или расширения базы активов компании. Свободный денежный поток важен, потому что он позволяет компании использовать возможности, которые увеличивают акционерную стоимость. Если мы смотрим акции на лонг, то нужно искать компании, которые генерируют деньги для акционеров, и на шорт, соответственно, компании, которые не создают поток денег.
6. Формации Pump and Dump
В принципе, формации для торговли достаточны стандартные — это или отбой, или пробой уровня. Особенностью памп и дампов является торговля дисбаланса, который возникает из-за сильных вертикальных движений. Вертикальное движение можно даже рассматривать как отдельную формацию.
6.1. Шорт от уровней.
На графике есть уровень или круглое число. Посмотрите, что может формировать уровень. Открываем шорт после отката от уровня. Например, после сильного движения цена не удержалась на круглом числе. На Level 2 появляются крупные продавцы. Происходит первое движение вниз. Оно должно быть значительным, процентов 50 или больше от движения вверх в этот день, чтобы было понятно, что это не откат, после которого продолжится движение вверх. Потом идет откат вверх, который составляет 70-80% от первого движения вниз. На этом ретесте уровня заходим в шорт. Эта точка дает понятный, обоснованный стоп. Модель на лонг отличается от шорта. Если мы собираемся брать на лонг в первый сильный день, то цена должна пробить круглое число, закрепиться над этим числом без отката и продолжить движение. Для захода в лонг можно использовать уровни премаркета.
Если мы ищем точку входа на шорт после отката, то должны обращать внимание на характер этого отката. Откат должен быть маленькими свечами и на пониженных объемах. Также хорошей точкой для шорта может быть заход на следующий день, если акция снова откатила к уровню и сделала повторный ретест. После повторного ретеста акция может упасть еще больше. В примере ниже акция CODX после сильного роста в предыдущие дни открывается с гепом, приближается к сопротивлению, которое находится примерно на уровне 6.50$, не удерживается на этой цене, и делает сильный откат к лоу дня. После обеда на ретесте формируется хорошая точка для открытия короткой позиции: 
Для торговли памп и дампов мы используем дневной график, 15-и, 5-и минутный и минутный. На дневном графике смотрим дальние уровни, а также сколько акция прошла в долларах и процентах. Торгуем по одноминутному графику (особенно, когда работаем с резким вертикальным движением), на 5-и минутном смотрим на тренд внутри дня, какие уровни формируются. Позицию держим по пятиминутному графику. На 15-и минутном смотрим потенциал движения. Потенциал в сделке рассчитываем от точки, с которой началось движение и в которой появились повышенные объемы. От хая этого движения можно рассчитывать на падение в размере 30-50%.
В памп и дампах работают самые простые инструменты графического анализа. Горизонтальные и наклонные уровни, уровни премаркета, круглые числа, цена открытия, пробитие лоу дня, хай предыдущего сильного дня как уровень сопротивления, ложное пробитие уровня или круглого числа. Например, в примере с акцией CODX обратите внимание на наклонные тренды вверх, которые были в первой половине дня. На скриншоте вы видите две торговых сессии, когда при сломе этого тренда начинается падение во второй половине дня.
6.2. Шорт на пробитии уровня.
В этой модели мы ждем боковое движение, образование уровня, затухание объема в боковом движении и на пробитии этого уровня вниз, на повышенном объеме, заходим в шорт. Такие сделки лучше работают после обеда (после 12:00 по Нью-Йорку). Хорошей точкой входа может быть пробой вниз цены открытия дня. Это означает, что на дневном графике это уже красный бар, что является сигналом слабости акции и вообще, пробитие лоу дня – это признак слабости. Пробитие 2-х дневного лоу – это еще большая слабость.
Пример пробития уровня в акции I не идеален, но в реальной торговле не так часто будут идеальные формации. Вообще, хорошие памп и дампы появляются далеко не каждый день, это не ежедневная торговля. Итак, акция I торгуется на NYSE, что уже большой минус. После трех месяцев роста на почти 400% акция остановилась в районе 18$. Акция открывается с гепом под уровнем 18$ и два раза отскакивает от этого уровня. В предыдущие дни от уровня 17.50$ акция уже сильно падала. В акции I у нас есть графический уровень и круглое число 17.50$, что само по себе тоже уровень. Отскочив от 18.0$ акция начинает отстаиваться на пониженных объемах над 17.50$. Далее, уровень 17.50$ пробивается и объемы повышаются. При пробое уровня на повышенных объемах можно открывать шорт: 
6.3. Шорт вертикального движения.
В данной формации внутри дня на пятиминутке на больших объемах формируются несколько больших свечей подряд, без откатов и накоплений. 3-4 большие зеленые свечки подряд, большинстве случаев, сформируют точку разворота или, хотя бы, сильного отката. Акция должна пройти вверх минимум 50%, а лучше 100%. Чем больше в процентах цена пошла вверх, тем сильнее она будет падать. Свечи должны быть как минимум в три раза больше обычных. Плюсом будет появление в конце движения бара с длинной тенью. Далее, после сильного движения вверх, в акции не могут удержать цену на круглом числе, на Level 2 появляются крупные продавцы. Можно пробовать заходить в шорт.
В примере акция TPIV с открытия сделала сильное движение на больших объемах. За 15 минут она выросла более чем на 50%. От круглого числа 8.50$ можно было бы попробовать искать точку входа: 
Во всех формациях важен тайминг, время, когда лучше открывать позицию. Очень опасно шортить в первые 15 минут торгов и вообще до обеда. Часто до обеда в памп и дампах идет рост. Лучше искать точку входа на шорт после 12:00 по Нью-Йорку.
7. Правила торговли
В заключении хотелось бы сказать о некоторых общих правилах торговли памп и дапов. Они следующие:
— одной из частых ошибок у начинающих торговать этот стиль является попытка шортить бумаги, которые выросли меньше чем на 50%. Акция должна вырасти минимум на 50%, а лучше на 100%;
— нельзя шортить акцию перед квартальными отчетом. Нельзя шортить, если отчет выходит хороший и акцию продолжают накачивать. Ждите выхода отчета, анализируйте его и только после этого ищите точку для входа. Памп и дампы лучше торговать в промежутке между квартальными отчетами;
— нельзя шортить на зеленых свечах просто из-за того, что бумага прошла 100%. Ждите остановки, разворота и точки, где можно поставить обоснованный стоп;
— не шортите в первые дни большого движения. Ждите остановки, начала разворота, когда случится всплеск объема, а потом наступит его затухание. Ищите точку входа от сильного уровня;
— в первый сильный день нельзя рассчитывать, что в акции будет сильный потенциал на падение. В этот день, скорее всего, будут небольшие откаты по 10-15 центов. Падение, с большей вероятностью, будет на следующий день;
— акции, в которые ранее уже делали памп и дамп, следующий памп и дамп будут делать меньше по размеру, и до хаев предыдущего пампа цена не дойдет. Т.к на уровнях старого пампа еще остаются запертые убыточные позиции, которые будут закрываться;
— не шортите, если по компании есть новости о заключении контракта с другой компанией, если акцию начали накачивать на новостях FDA. Также будьте осторожны перед квартальным отчетом, перед новостями из FDA или при появлении слухов о будущих контрактах. При появлении этих новостей трейдеры могут начать закрывать позиции;
— с большой осторожностью шортите до обеда но Нью-Йорку;
— более строго подходите отбору памп и дампов в акциях, торгуемых на NYSE и AMEX. Pump and Dump на NASDAQ двигаются лучше;
— не торгуйте акции, в которых маленький объем торгов (меньше 100 тысяч). Такими акциями легко манипулировать, в них часто снимают стопы;
— будьте внимательны в пятницу. Перед выходными много трейдеров закрывают позиции. Если акция в предыдущие дни падала, то из-за закрытия шортов в конце недели она может начать расти;
— если в акции большой Short interest (больше 20%), то рано или поздно шорты будут закрывать, и в этот момент акция начнет быстро расти. С этим, кстати, связана такая модель торговли, как Short Squeeze. Short Squeeze можно ожидать после того, как акция сделала Pump and Dump. Например, по акции выходят неплохие фундаментальные показатели, и в ней происходит однодневный выстрел цены, когда кто-то закрывает шорты;
— для выхода из позиции ставьте лимитные ордера, так как, например, от уровня, у которого вы собрались выходить, цена может сделать быстрый отскок;
— не переносите позицию на следующий день с плечом, торгуйте на свои деньги. При переносе позиции на следующий день есть риск выхода неожиданной новости, и акцию могут открыть с гепом против вас;
— никогда не усредняйтесь и соблюдайте риски. Поставьте риск на день в размере 5% от депозита. Риск на трейд поставьте в размере 1/5 от риска на день. Риск на день не должен выводить вас из психологического равновесия. Объем позиции рассчитывается, исходя из риска на позицию и размера стопа, который необходим в конкретном трейде. Сделайте таблицу, в которой будет расписано, какой размер позиции вы будете брать в зависимости от риска в акции, чтобы не заниматься этими расчетами во время торгов;
— в качестве общей рекомендации, подходящей для любых стратегий и стилей торговли, я бы настойчиво посоветовал вести подробный дневник сделок. Записывайте все. Делайте скриншот графика, причины входа, стопа, выхода, что было на Level 2, какие были эмоции. Собирайте статистику сделок. Только статистика поможет понять, что работает, а что нет.
Также, перед тем как начать торговать стратегию памп и дамп, нужно прояснить несколько вопросов касающихся брокера. Во-первых, какая будет комиссия? Она должна быть не больше 0,8-1 доллара за 100 акций. Какие условия переноса сделок на следующий день? Какое плечо и сколько процентов годовых брокер берет за плечо? Вообще, как я уже писал выше, переносить позицию лучше вообще без плеча. Само собой, у брокера должен быть бесплатный терминал. Вам не нужны лишние постоянные расходы. Спросите, какой у брокера шорт-лист. Можно ли заказывать на шорт нешортовые акции за дополнительную плату? Можно ли оставлять шорт-позицию на следующий день? Можно ли оставлять позицию в шорт по акциям дешевле 5 долларов?